Koronavírus a automobilový trh: aké sú dôsledky

Napriek obrovskej neistote, spoločnosť SNECI odhadla celkový vplyv krízy COVID-19 na automobilový trh v roku 2020. Tieto predpovede odrážajú naše osobné názory založené na súčasnej situácii.

Vplyv nového koronavírusu na čínsky automobilový trh

Čínsky automobilový trh ako prvý utrpel negatívne ekonomické dopady pandémie. V prvých dvoch mesiacoch roku 2020 sa predaj automobilov znížil o 42%. V marci sa tržby pravdepodobne znížili o ďalších 25%, pretože kupujúci sa nevrátili späť do showroomov v plnej sile. Do konca prvého trimestra klesnú tržby o 36%.

Napriek tomu sa trh môže v najbližších mesiacoch rýchlo odraziť. Posledné prieskumy ukázali, že čínski spotrebitelia uvažujú o kúpe automobilu, aby sa vyhli verejnej doprave, taxislužbám alebo podobným prepravným službám, pretože sú naďalej znepokojení vírusom.

Najväčší problém pre Čínu je teraz podobný problému, ktorému Európa čelila len pred mesiacom: potenciálne narušenie výrobných liniek výrobcov automobilov. Keďže dodávateľský reťazec v automobilovom priemysle je globalizovaný a väčšina priemyselných krajín je v súčasnosti zablokovaná, dodávatelia mimo Číny nemôžu dodávať súčiastky do zahraničia. Aj keď je v Číne pomer lokalizácie viac ako 95%, nezabráni to narušeniu. Na zastavenie celého výrobcu automobilov alebo celého priemyslu stačí len jeden chýbajúci diel od dodávateľa Tier 1 alebo dokonca Tier 2 (spomeňme spoločnosť Renesas v Japonsku v roku 2011).

Preto si myslíme, že čínsky automobilový trh v roku 2020 poklesne o 12%, takmer 3 milióny vozidiel, za predpokladu, že dodávatelia mimo Číny začnú svoju výrobu do konca apríla.

Ako koronavírus ovplyvňuje európsky automobilový trh

Európsky automobilový trh čelil už začiatkom roku 2020 niekoľkým výzvam, keď nové právne predpisy ukladali veľmi silné ciele v oblasti emisií CO2 (95 g/km, čo predstavuje približne 20% pokles oproti minulému roku).

Trh s automobilmi v Európe klesol ešte predtým, ako sa objavil COVID-19, s poklesom registrácií o 7,4% v prvých dvoch mesiacoch. V marci sa tržby pravdepodobne znížili o dve tretiny. Keďže sa závody všetkých výrobcov automobilov zastavili od druhej polovice marca, prípadné odstavenie týchto závodov minimálne do 20. apríla a celoštátne uzatvorenia sú stále v platnosti až do konca mesiaca, aprílové výsledky na trhu s automobilmi budú ešte nižšie.

Aj keď sa továrne na výrobu automobilov reštartujú do konca apríla, nebudú schopné okamžite vyrábať na plný výkon, pretože reštartovanie celého dodávateľského reťazca je zložitá úloha. Okrem toho bude potrebné prispôsobiť pracovné postupy v závodoch sanitárnym obmedzeniam, ako je vzdialenosť jedného metra medzi zamestnancami a dezinfekcia dielov.

Mali by sme tiež pamätať na to, že zablokovanie v Číne trvalo iba 6 týždňov. Výnimkou bol Wuhan, epicentrum pandémie, s jedenásťtýždňovou karanténou. Pokiaľ ide o Európu, predpokladáme, že zablokovanie bude ešte dlhšie, pretože vlády čakali príliš dlho, než prijali prísne opatrenia.

Celkový dopad na ekonomiku bude preto v Európe väčší ako v Číne. Väčšina odborníkov predpovedá 5% recesiu v Európe v roku 2020 v porovnaní s expanziou v Číne v tomto roku o 3-3,5%.

Výsledkom bude, že kupujúci v roku 2020 odložia nákupy automobilov a po ponukovom šoku bude nasledovať ešte väčší dopytový šok.

Vzhľadom na to, že rok 2020 bol už náročným rokom (pokles trhu o 5% by bol dobrým číslom pred krízou COVID-19) a že ďalšia strata vo výrobe v marci, apríli a máji sa bude pohybovať okolo 10%, môžeme tento rok očakávame pokles predaja automobilov najmenej o 15%. Berúc do úvahy dopytový šok a blížiacu sa recesiu sa domnievame, že trh stratí o 10 až 15% viac, čo v porovnaní s rokom 2019 povedie k celkovému zníženiu o 25 až 30% a výsledkom bude strata 5 až 6 miliónov vozidiel za rok.

Ak sa pozrieme na každého výrobcu automobilov osobitne, mohli by sme očakávať, že najviac postihnuté budú spoločnosti s veľkou produkciou v krajinách najviac zasiahnutých koronavírusom (Taliansko a Španielsko). Medzi tieto spoločnosti patrí Fiat, najväčší výrobca automobilov v Taliansku, Ford so 40% svojej európskej výroby v Španielsku a Renault-Nissan a PSA, obe s približne 30% svojej európskej výroby v Španielsku. Táto prvotná analýza samozrejme nezohľadňuje konkrétne obchodné úspechy každej značky. Napríklad spoločnosť PSA v súčasnosti vykazuje veľmi silný dopyt po svojich nových vozidlách 208 a 2008.

Vplyv koronavírusu na predaj a výrobu automobilov v Severnej Amerike

Severná Amerika bola posledným regiónom, ktorého sa koronavírus dotkol, napriek tomu ho nedokázal zvládnuť lepšie ako väčšina, čo viedlo k viac ako 300 000 prípadom v USA začiatkom apríla (keď registrácie automobilov v USA predstavujú viac ako 85% predaja automobilov v Severnej Amerike). Okrem toho existuje veľa prognóz, ktoré uvádzajú, že počet prípadov COVID-19 v USA do konca apríla prekročí 1 milión.

Aj keď severoamerický trh lepšie odolával pandémii v prvom štvrťroku v porovnaní s Európou alebo Čínou (predaj klesol o menej ako 5%), vírus bude mať určite vplyv na jeho celoročné výsledky.

Teraz je ťažké posúdiť, do akej miery bude mať koronavírus vplyv na severoamerický automobilový priemysel. Ak sa však pozrieme na krízu v rokoch 2008 – 2009, automobilový trh bol obzvlášť zasiahnutý, čiastočne z dôvodu nižšej sociálnej ochrany v porovnaní s Európou.

Preto sme presvedčení, že automobilový trh v Severnej Amerike sa v najbližších mesiacoch drasticky zníži, napriek tomu, že výrobcovia automobilov propagujú financovanie s nulovým navýšením až na 7 rokov. Predpovedáme, že v roku 2020 sa trh zníži o 25 až 30%, čoho výsledkom bude strata 4 až 5 miliónov vozidiel v priebehu roka.

Globálny vplyv koronavírusu na automobilový priemysel

Podrobne sme sa venovali trom hlavným automobilovým trhom na svete. Ak rozšírime túto predikciu celosvetovo, dospejeme k poklesu o 19 miliónov automobilov (z približne 89 miliónov na 70 miliónov automobilov), čo predstavuje pokles o 21% od roku 2019. Je to založené na niekoľkých predpokladoch odvodených z dnešných údajov, ale bohužiaľ sme si celkom istí, že tento údaj nebude príliš ďaleko od tohto čísla.

A čo bude v roku 2021?

Zatiaľ čo sa rok 2021 zdá byť ďaleko, výrobcovia automobilov a dodávatelia musia dnes pochopiť, ako sa automobilový priemysel odrazí a aké štrukturálne zmeny prinesie na trh koronavírusová kríza. V rámci nášho  Obchodného oddelenia pre stratégiu a štúdium trhu sme vypracovali niekoľko scenárov podľa rôznych hypotéz. Ak sa chcete dozvedieť viac o predpovedi automobilového priemyslu v roku 2021, neváhajte nás kontaktovať.